6 Maret 2023
KATHMANDU – Dalam beberapa minggu terakhir, dugaan pelanggaran yang dilakukan lembaga keuangan mikro (LKM) terhadap peminjamnya telah terjadi berita utama. Sekelompok korban LKM mengorganisir protes terhadap dugaan ekses LKM dengan membentuk panitia perjuangan. Para pengunjuk rasa menuduh lembaga-lembaga tersebut mengenakan suku bunga yang terlalu tinggi, biaya layanan yang tinggi, dan berperilaku buruk terhadap staf mereka. Sejumlah legislator juga telah mengangkat masalah ini di Parlemen.
Apa masalahnya?
Dil Kumari Karki, yang dulunya memiliki toko retail di Rautahat, kini mencuci piring di Kathmandu setelah usahanya bangkrut. Dia awalnya membuka toko kelontong kecil di Rautahat dengan pinjaman Rs100.000 dari tetangganya, yang kemudian dia kembangkan dengan mengambil lebih banyak pinjaman dari pemberi pinjaman lokal dan utangnya menumpuk hingga Rs450.000.
Ketika krediturnya mulai meminta uang mereka kembali, dia meminta pinjaman lebih banyak kepada LKM. Dia berhutang uang kepada 10 kreditor, termasuk lima perusahaan keuangan mikro—Forward, Keuangan Mikro Mero, Mithila, Deprosc dan Sana Kisan.
Bisnisnya tidak berjalan dengan baik, namun utangnya terus menumpuk. Saat berinteraksi awal pekan ini di Kathmandu, dia mengeluhkan tingginya bunga yang dikenakan LKM, utangnya meningkat menjadi Rs4,5 juta dalam empat tahun terakhir. “(Lembaga) keuangan mikro minta suku bunga setinggi 36 persen per tahun,” keluhnya. Banyak korban lain yang mempunyai keluhan serupa.
Kebenaran di balik suku bunga tinggi
Menurut arahan NRB, LKM tidak boleh mengenakan tingkat bunga lebih dari 15 persen per tahun. “Aturan ini sudah berlaku sejak dua tahun terakhir. Namun LKM dapat menambah biaya layanan sebesar 1,5 persen,” kata Revati Prasad Nepal, direktur eksekutif Departemen Pengawasan Lembaga Keuangan Mikro di Nepal Rastra Bank (NRB). Ia menyarankan agar para korban mendaftarkan pengaduannya ke NRB, jika ada lembaga yang mengenakan bunga lebih dari 15 persen.
Pada istilah pertama pada tahun fiskal 2022-2023 saat ini, seluruh 64 LKM mengenakan suku bunga dalam batas 15 persen, menurut data NRB.
Basanta Raj Lamsal, CEO Vijaya Laghubitta Bittiya Sanstha Limited, mengatakan klaim bahwa LKM membebankan bunga lebih dari 15 persen adalah salah. “Apakah ada CEO lembaga keuangan mikro yang berani menentang NRB dan dihukum?” tanya Lamsal. “Saya belum melihat siapa pun memberikan bukti bahwa lembaga mana pun mengenakan bunga 36 persen, seperti yang diklaim.”
Ia mengklaim bahwa beberapa peminjam menyalahkan LKM meskipun mereka telah mengambil pinjaman dari koperasi dengan tingkat bunga yang lebih tinggi.
Namun, LKM mengeluhkan perjuangan mereka untuk bertahan hidup karena meningkatnya biaya dana dalam satu setengah tahun terakhir karena krisis likuiditas in sistem perbankan.
Bank dan lembaga keuangan kelas ‘A’, ‘B’ dan ‘C’ (BFI) memberikan pinjaman sektor yang dirugikan melalui LKM dengan memberikan pinjaman grosir kepada LKM. “Biaya pinjaman besar yang diterima oleh LKM telah meningkat, namun kami belum dapat menaikkan suku bunga pinjaman karena batasan NRB,” kata Lamsal. “Akibatnya, beberapa LKM menderita kerugian.”
Menurut bank sentral, 16 LKM terlibat dalam pinjaman ritel mengalami kerugian pada akhir kuartal pertama tahun keuangan berjalan. NRB juga mengakui bahwa LKM sedang berjuang untuk mempertahankan tingkat suku bunga sebesar 15 persen.
“Rata-rata biaya dana dari LKM saat ini adalah 13 persen, mendekati tingkat bunga maksimum yang dapat mereka tetapkan.” kata Nepal.
Bagaimana permasalahannya muncul?
Baik bank sentral maupun LKM berpendapat bahwa ada dua faktor yang paling bertanggung jawab atas ketidakmampuan peminjam untuk membayar kembali pinjaman mereka: pandemi Covid-19 dan krisis likuiditas di sektor perbankan.
“Barang dan jasa yang dihasilkan oleh peminjam setelah mengambil pinjaman dari BFI tidak dapat dijual di pasar karena pandemi dan mereka tidak membayar kembali pinjamannya,” kata Direktur Eksekutif NRB Nepal. “Masyarakat menggunakan pinjaman dari LKM untuk pengobatan anggota keluarga mereka yang terjangkit Covid-19 dan mereka juga menginvestasikan sejumlah pinjaman di sektor-sektor yang tidak produktif.”
Menurut a rekaman dilakukan oleh International Finance Corporation (IFC) pada tahun 2020. “Lebih dari separuh usaha mikro, kecil dan menengah di Nepal menghadapi risiko penutupan operasi mereka secara permanen dalam waktu satu bulan karena kondisi dampak Covid-19 saat ini,” kata IFC setelah acara tersebut. survei pada bulan Mei dan Juni 2020. Bank sentral pejantanDia juga mengatakan bahwa usaha-usaha kecil sebagian besar terkena dampak lockdown akibat Covid-19 yang pertama pada awal tahun 2020.
Perekonomian negara terus menderita akibat peristiwa dunia berikutnya seperti perang Ukraina. “Karena proyek-proyek bisnis masih rendah, peningkatan pendapatan tidak dapat melampaui kebutuhan keluarga,” kata Janardan Dev Pant, CEO Nirdhan Utthan Laghubitta Bittiya Sanstha. “Sekali lagi, inflasi yang tinggi telah membuat pendapatan yang siap dibelanjakan menjadi negatif bagi keluarga-keluarga yang berada di lapisan terbawah piramida sosio-ekonomi.”
Seberapa serius masalahnya?
Pant mengatakan, tingkat keparahan masalah ini belum dinilai secara sistematis. “Masalahnya tidak sebesar yang diperkirakan, tapi yang pasti multidimensi serius,” ujarnya.
NRB memperkirakan bahwa masalah pembayaran sebagian besar terjadi pada sekitar 100.000 peminjam. Ada 3,31 juta peminjam dari LKM mulai kuartal pertama tahun keuangan berjalan 2022-23, menurut NRB. Bank sentral mendapat laporan bahwa bahkan mereka yang mampu melakukan hal tersebut pun enggan membayar kembali pinjaman mereka dengan harapan pemerintah akan mengadakan program keringanan pinjaman.
“Ini adalah pola pikir yang berbahaya,” kata NRB Nepal. “Hal ini dapat memicu risiko sistemik karena tidak adanya pembayaran kembali oleh peminjam yang kompeten akan meningkatkan porsi aset bermasalah (NPA), sehingga LKM harus membuat penyisihan untuk NPA tersebut. Mereka mungkin mencapai tahap di mana mereka mungkin tidak dapat mengembalikan simpanan masyarakat.” (NPA adalah jumlah pinjaman yang belum dibayar pada tanggal jatuh tempo.)
Mengapa banyak pinjaman?
Dil Kumari Karki mengaku telah mengambil pinjaman dari lima LKM. Laporan menunjukkan bahwa salah satu alasan utama mengapa masyarakat gagal membayar kembali pinjaman dari LKM adalah karena beberapa LKM menawarkan kredit kepada peminjam yang sama. Lamsal mengatakan beberapa pinjaman tumbuh setelah LKM bergabung menjadi anggota Biro Informasi Kredit dua tahun lalu. LKM dapat memperoleh informasi tentang calon peminjam apakah ia mempunyai pinjaman dari LKM lain atau bank atau lembaga keuangan mana pun.
“Dulu LKM memberikan pinjaman berdasarkan pernyataan diri dari peminjam bahwa mereka tidak mengambil pinjaman dari lembaga lain,” kata Lamsal. “Tetapi ketika LKM menjadi anggota biro tersebut, ditemukan banyak yang mengambil pinjaman dari berbagai sumber. Kebanyakan LKM telah memberikan kesinambungan dalam hubungan mereka dengan peminjam yang telah melunasi pinjaman mereka dan menjalankan bisnis mereka dengan lancar.”
Namun pandemi Covid-19, krisis likuiditas, dan perlambatan ekonomi yang sedang berlangsung telah memberikan pukulan berat bagi bisnis mereka. “Mereka tidak dapat lagi membayar kembali pinjaman kepada berbagai kreditor dan mereka menjadi gembira ketika beberapa LKM mulai mencari pembayaran pada saat yang bersamaan,” kata Lamsal.
Ke penugasan pada tanggal 22 Februari, bank sentral melarang lebih dari satu LKM memberikan kredit kepada satu peminjam. Sebelumnya, tidak ada batasan untuk beberapa pinjaman. Beberapa LKM dapat memberikan pinjaman kepada satu peminjam tanpa melebihi batas pinjaman mengatur untuk satu peminjam.
“LKM juga memberikan pinjaman tanpa menganalisis risiko secara hati-hati karena tampaknya beberapa pinjaman diambil oleh nasabah untuk konsumsi rumah tangga dan untuk melayani pinjaman yang diambil dari lembaga sebelumnya,” kata Pant. “Ketika arus kas mereka terhenti, pinjaman dari berbagai LKM menambah beban keuangan peminjam.”
LKM yang berpusat pada keuntungan
LKM didirikan dengan tujuan untuk meningkatkan akses masyarakat pedesaan terhadap keuangan. Namun, akhir-akhir ini ada desakan di kalangan LKM untuk meningkatkan bisnis mereka dan mendapatkan lebih banyak keuntungan.
Akibatnya, harga saham sebagian besar LKM lebih tinggi dibandingkan banyak bank komersial yang dikelola dengan baik. Misalnya, harga penutupan Standard Chartered Bank pada hari Jumat adalah Rs 515 per saham, sedangkan harga penutupan Global IME Bank adalah Rs 191 per saham. Sebaliknya, harga penutupan CYC Nepal Laghubitta Bittiya Sanstha pada hari Jumat berada di Rs1.483 per saham, sedangkan harga saham Global IME Laghubitta Bittiya Sanstha berada di Rs810.
“Dengan iming-iming mendapatkan lebih banyak dividen dari LKM, masyarakat membeli saham mereka dan menaikkan harganya.”
Lamsal juga menyadari pola pikir para promotor LKM yang berpusat pada keuntungan. “Para CEO berada di bawah tekanan dari dewan direksi mereka untuk mendapatkan keuntungan yang lebih tinggi, sehingga memaksa LKM untuk memberikan pinjaman secara sembarangan,” tambahnya.
Akankah arahan baru ini menyelesaikan masalah?
Pant mengatakan arahan baru bank sentral merupakan langkah ke arah yang benar. “Dalam kasus mereka yang sangat menderita selama pandemi ini, pemerintah harus membantu mereka. Mereka harus diberi lebih banyak waktu untuk membayar.”
Menurut NRB, arahan ini diperkenalkan untuk meningkatkan disiplin bagi LKM. Menurut Nepal, bank sentral juga memberikan sanksi kepada LKM yang membebankan biaya layanan lebih dari yang diperbolehkan. “Kami telah memerintahkan LKM untuk mengembalikan biaya layanan sebesar Rs1,6 miliar,” tambahnya.